11月1日，市場(chǎng)延續(xù)弱勢(shì)震蕩，但個(gè)股普漲。半導(dǎo)體芯片板塊延續(xù)上周五反彈態(tài)勢(shì)，板塊指數(shù)大漲3%，其中深南電路、世運(yùn)電路等10余只股票漲停，崇達(dá)技術(shù)走出三連板走勢(shì)，板塊整體表現(xiàn)強(qiáng)勢(shì)。
三季報(bào)業(yè)績(jī)高增長(zhǎng) 半導(dǎo)體芯片強(qiáng)勢(shì)反彈
該板塊自8月初進(jìn)入調(diào)整階段，最大調(diào)整幅度超15%，個(gè)股估值回落。從行業(yè)來看，缺芯潮逐步成為行業(yè)共識(shí)，部分芯片企業(yè)產(chǎn)品供不應(yīng)求，三季度業(yè)績(jī)出現(xiàn)大幅增長(zhǎng)。同時(shí)，為了解決供需緊缺態(tài)勢(shì)，部分企業(yè)開始加快產(chǎn)能擴(kuò)張步伐，行業(yè)景氣度快速提升。
缺芯潮助力上市公司業(yè)績(jī)高增
在疫情蔓延背景下，由于停工、停運(yùn)等因素影響，芯片制造企業(yè)受到影響。從2020年年末開始，缺芯潮開始凸顯，從汽車芯片向電子產(chǎn)品芯片逐步蔓延，缺芯潮成為了今年芯片行業(yè)共識(shí)，也成為行業(yè)周期性的一個(gè)表現(xiàn)。
在此背景下，部分芯片企業(yè)出現(xiàn)漲價(jià)模式，從2020年至今年二季度，成熟節(jié)點(diǎn)的晶圓價(jià)格已上漲25%-40%，到2022年可能還會(huì)再上漲10%-20%。而企業(yè)受益于芯片提價(jià)，公司業(yè)績(jī)出現(xiàn)明顯高增長(zhǎng)。
從近期芯片上市公司披露的三季報(bào)來看，包括國(guó)科微、晶豐明源、景嘉微等多家公司在內(nèi)，至少有9家凈利潤(rùn)同比增幅超100%。其中，國(guó)科微前三季度歸母凈利同比大幅增長(zhǎng)11918.19%，實(shí)現(xiàn)凈利潤(rùn)約1.81億元，其表示主要因?yàn)槎鄠€(gè)產(chǎn)品線收入增加較多所致。晶豐明源前三季度歸母凈利較上年同期大幅增長(zhǎng)1818.71%，實(shí)現(xiàn)凈利潤(rùn)約5.73億。
三季報(bào)業(yè)績(jī)高增長(zhǎng) 半導(dǎo)體芯片強(qiáng)勢(shì)反彈
企業(yè)擴(kuò)產(chǎn)加快 行業(yè)景氣度提升
由于缺芯潮的持續(xù)演繹，嚴(yán)重制約了汽車、消費(fèi)電子等行業(yè)的發(fā)展。各芯片巨頭紛紛開啟擴(kuò)產(chǎn)模式。近日，臺(tái)積電與索尼計(jì)劃在日本熊本縣合作建設(shè)半導(dǎo)體工廠，總投資額達(dá)到8000億日元。這已經(jīng)是今年臺(tái)積電在中國(guó)臺(tái)灣地區(qū)之外宣布新建的第二處廠區(qū)。今年6月，臺(tái)積電宣布將在美國(guó)亞利桑那州建設(shè)5nm制程12英寸晶圓廠，投資金額約為120億美元。除臺(tái)積電外，三星、英特爾、格芯、中芯國(guó)際等半導(dǎo)體制造企業(yè)均有大規(guī)模投資建廠的計(jì)劃。而如此大規(guī)模和密集的產(chǎn)能擴(kuò)建在半導(dǎo)體業(yè)歷史上亦屬罕見。
除臺(tái)積電外，三星、英特爾、格芯、中芯國(guó)際等全球主要半導(dǎo)體制造企業(yè)均有大規(guī)模的投資建廠的計(jì)劃。三星計(jì)劃在美國(guó)投資170億美元建設(shè)先進(jìn)制程晶圓廠，生產(chǎn)半導(dǎo)體產(chǎn)品，目前正在尋找美國(guó)新芯片工廠的建設(shè)地點(diǎn)。英特爾CEO帕特·基辛格日前宣布，計(jì)劃在歐洲新建兩座芯片廠，并有可能進(jìn)一步擴(kuò)大規(guī)模。在今年3月，英特爾宣布將斥資200億美元，在美國(guó)亞利桑那州新建兩家芯片工廠。格芯宣布美國(guó)、新加坡、德國(guó)三地12~90nm產(chǎn)線產(chǎn)量將在2022年提升13%，格芯位于新加坡的12英寸芯片廠年產(chǎn)量將增加45萬片。中芯國(guó)際今年以來宣布建設(shè)的位于北京、深圳、上海三地的芯片廠每月將增加28nm及以上產(chǎn)能24萬片。綜合來看，今年以來，臺(tái)積電、三星、英特爾、格芯、中芯國(guó)際五家晶圓廠商宣布的投資金額，累計(jì)超過2250億美元。
從長(zhǎng)期來看，半導(dǎo)體芯片作為高新科技之一，被認(rèn)為是曾經(jīng)的“石油”，已經(jīng)提升至國(guó)家安全的戰(zhàn)略高度。目前，我國(guó)也逐漸加大了政策和資金支持，芯片行業(yè)正在成為新的發(fā)展風(fēng)口。
來源：斗牛財(cái)經(jīng)
